Diagonale di Elliott: Pattern Ending e Leading
L'onda diagonale di Elliott è l'unica eccezione in tutto il sistema delle onde impulsive della teoria delle onde di Elliott, e porta con sé il segnale di un'inversione del trend di mercato.
Che cos'è un'onda diagonale di Elliott? Perché viene chiamata onda impulsiva che "infrange le regole"
Figura 1: L'onda diagonale di Elliott è un tipo speciale di onda impulsiva composta da 5 onde
L'onda diagonale di Elliott è un tipo di onda motrice composta da 5 onde ma non un impulso puro. Questo pattern conserva comunque le due caratteristiche originarie di un'onda motrice: nessuna sotto-onda correttiva ritraccia completamente l'onda precedente, e l'onda tre non è mai l'onda più corta tra le tre sotto-onde motrici.
La differenza sta in questo: questa è l'unica struttura a 5 onde nella direzione del trend principale in cui è consentito che l'onda quattro entri nel territorio di prezzo dell'onda uno, un fenomeno chiamato overlap. L'articolo sulla regola dell'overlap nelle onde impulsive ha stabilito che questo è assolutamente da non violare in un impulso puro. La diagonale è proprio l'eccezione, e questa eccezione non è un errore di conteggio delle onde, ma un pattern a sé stante con un significato di mercato completamente diverso.
Figura 2: L'onda diagonale di Elliott ha 2 trendline convergenti invece che parallele come un impulso
Poiché l'onda 4 invade il territorio di prezzo dell'onda 1, le due linee di confine che collegano i massimi e i minimi di una diagonale non sono più parallele come in un normale canale di prezzo di un impulso. Convergono l'una verso l'altra, formando una forma a cuneo (o una forma triangolare diagonale; alcune fonti la chiamano onda triangolare diagonale di Elliott), che è il segnale di identificazione visiva più rapido su un grafico.
Dove compaiono le diagonali nella struttura delle onde di Elliott
Le onde diagonali compaiono solo in due posizioni fisse in tutto il sistema delle onde di Elliott:
- La prima posizione è l'onda cinque di una sequenza impulsiva, o l'onda C di una sequenza zigzag/complessa, nel qual caso viene chiamata Ending Diagonal (diagonale finale).
- La seconda posizione è l'onda uno di una sequenza impulsiva, o l'onda A di una sequenza zigzag, nel qual caso viene chiamata Leading Diagonal (diagonale iniziale).
Queste due posizioni determinano l'intero significato del pattern. La diagonale finale si trova alla fine di una sequenza di onde, quindi porta un messaggio di conclusione. La diagonale iniziale si trova all'inizio di una sequenza di onde, quindi porta un messaggio di inizio.
Che cos'è il pattern Ending Diagonal in Elliott?
Figura 3: La diagonale finale nei trend rialzisti e ribassisti
La diagonale finale è il pattern diagonale conclusivo, che compare principalmente nella posizione dell'onda cinque, in un momento in cui il trend precedente è andato troppo oltre troppo in fretta. Elliott ha osservato che una piccolissima percentuale di diagonali finali compare nell'onda C di una struttura A-B-C. In un pattern correttivo double three o triple three, la diagonale finale compare solo nell'onda C finale della sequenza.
Figura 4: Posizione della diagonale finale nelle strutture A-B-C e impulsive
Il punto comune in ogni caso è la posizione finale. Il pattern si trova sempre nel punto terminale di una struttura d'onda più ampia, segnalando che il trend più ampio ha esaurito la sua spinta.
Struttura della diagonale finale
All'interno di una diagonale finale, tutte e tre le sotto-onde motrici 1, 3 e 5 si suddividono in forma di "tre onde", una caratteristica specifica delle onde correttive piuttosto che delle normali onde motrici. Di conseguenza, l'intero pattern presenta una sotto-struttura 3-3-3-3-3, completamente diversa dal 5-3-5-3-5 di un impulso standard.
Figura 5: La diagonale finale è composta da 5 onde, ciascuna suddivisa in 3 sotto-onde
Che cosa prevede una diagonale finale?
Le sotto-onde all'interno di una diagonale finale hanno una struttura correttiva a 3 onde, un segnale che prevede la fine del trend:
- Una diagonale finale al rialzo è ribassista e di solito innesca un forte calo che ritraccia fino all'area di prezzo da cui il pattern ha avuto origine.
- Una diagonale finale al ribasso è rialzista e di solito apre un forte rialzo fino all'area di prezzo da cui il pattern ha avuto origine.
Proprio come un'estensione dell'onda 3 (Extension) e un'onda 5 troncata, la diagonale finale trasmette lo stesso messaggio: sta per verificarsi una violenta inversione. L'articolo sull'onda 5 troncata ha analizzato i primi due fenomeni. A volte tutti e tre questi segnali compaiono contemporaneamente a diversi gradi d'onda, rendendo ancora più intensa l'inversione dell'onda successiva.
Anche Elliott Wave International considera questo uno dei segnali più degni di nota dell'intero sistema: non appena una diagonale finale viene identificata correttamente, l'analista dovrebbe prepararsi a un'inversione che si sviluppa rapidamente e in modo deciso.
Throw-over — il segnale che identifica il punto finale dell'onda 5
Il throw-over è il fenomeno in cui:
- L'onda cinque supera brevemente la trendline che collega il massimo dell'onda uno e il massimo dell'onda tre, proprio prima che il prezzo inverta.
- Il volume di trading tende a diminuire gradualmente durante la formazione della diagonale, ma esplode esattamente quando si verifica il throw-over.
Questo è un segnale di conferma molto più affidabile del semplice conteggio di 5 sotto-onde complete sul grafico. In alcuni rari casi, l'onda cinque non raggiunge la trendline superiore, terminando poco sotto il confine, nel qual caso l'inversione successiva è di solito più forte del normale.
Applicazione di trading: quando sospetti che si stia formando una diagonale finale, la prima cosa da fare è attendere il completamento del throw-over, cioè che il prezzo superi brevemente la trendline che collega il massimo dell'onda uno e il massimo dell'onda tre e poi inverta immediatamente.
Figura 6: L'onda 5 che supera la trendline in una diagonale finale prevede un movimento ribassista
Un approccio di trading prudente:
- Attendi che il prezzo chiuda di nuovo oltre la trendline appena citata, accompagnato da un improvviso aumento del volume.
- Un livello di stop-loss ragionevole viene di solito posizionato sopra o sotto il massimo/minimo di quel throw-over stesso.
- L'obiettivo di prezzo sarà il punto di partenza del pattern diagonale, cioè l'estremo del punto numero 2.
Questo approccio non garantisce profitti. La diagonale è comunque un pattern raro, e un conteggio delle onde completamente errato può verificarsi prima che il throw-over sia chiaramente confermato.
Che cos'è il pattern Leading Diagonal in Elliott?
La diagonale iniziale è il pattern diagonale di apertura, che compare nella posizione dell'onda 1 di una sequenza impulsiva, o dell'onda A di una sequenza zigzag/double/triple. Si tratta di una variante scoperta dai ricercatori di Elliott molto più tardi rispetto alla diagonale finale, e anche la sua frequenza di occorrenza nella pratica non è elevata.
Figura 7: La diagonale iniziale nei trend rialzisti e ribassisti
Struttura della diagonale iniziale
La diagonale iniziale conserva comunque la caratteristica di sovrapposizione tra onda uno e onda quattro e la forma a cuneo convergente come la diagonale finale. La differenza sta nella struttura delle sotto-onde; questo pattern può presentare due strutture:
- 3-3-3-3-3: le sotto-onde interne sono tutte composte da 3 onde (zigzag).
- 5-3-5-3-5 (più comune): le onde motrici 1, 3, 5 interne si suddividono in 5 onde più piccole (impulsi) invece che in 3, creando una sequenza 5-3-5-3-5.
Figura 8: La diagonale iniziale presenta 2 tipi di struttura, 3-3-3-3-3 e 5-3-5-3-5
Tabella di confronto delle due strutture della diagonale iniziale:
| Caratteristica | 5-3-5-3-5 | 3-3-3-3-3 |
|---|---|---|
| Forza | Più forte | Più debole |
| Onde motrici | Impulso | Zigzag |
| Grado di consenso | Alto | Basso |
| Potenziale di continuazione | Alto | Inferiore |
| Psicologia | Fiduciosa | Esitante |
Che cosa prevede una diagonale iniziale?
Una diagonale iniziale porta due messaggi diversi:
- La struttura 5-3-5-3-5 è più comune e fedele allo spirito di un'onda motrice, e trasmette un messaggio di continuazione del trend
- La struttura 3-3-3-3-3 è più rara e mostra che l'inizio del trend è ancora debole e incerto. Poiché anche le onde motrici 1, 3, 5 della struttura hanno solo 3 onde, esprimono il tira e molla tra le due parti e il fatto che il nuovo trend non sia ancora affidabile.
Di solito, dopo la fine di una diagonale iniziale, il prezzo ritraccia nell'area compresa tra l'onda 2 e l'onda 4.
Figura 9: Dopo una diagonale iniziale, il prezzo ritraccia nell'area 2-4 e poi continua a salire
Nota: il throw-over non è un fenomeno caratteristico della diagonale iniziale. L'onda 5 in una diagonale iniziale può toccare, quasi toccare o superare leggermente la trendline 1-3.
Come distinguere una diagonale iniziale da una normale sequenza di onde 1-2
L'errore più comune quando si incontra una diagonale iniziale è scambiarla per una normale sequenza 1-2, 1-2 che si ripete molte volte. La chiave per distinguerle sta nella velocità del movimento del prezzo: in una diagonale iniziale, la sotto-onda 5 si muove in modo notevolmente più lento rispetto alla sotto-onda 3.
Al contrario, in una vera sequenza 1-2, 1-2, la velocità del movimento a breve termine tende ad aumentare gradualmente, e anche l'ampiezza del mercato (il numero di azioni che partecipano al trend) di solito si espande di pari passo. Osservare queste due caratteristiche aiuta i trader a evitare errori di conteggio delle onde fin dalle prime fasi.
Figura 10: Come distinguere una diagonale iniziale da una sequenza di onde impulsive 1-2
Confronto tra diagonale iniziale e diagonale finale
Tabella di confronto rapido dei 2 pattern diagonali di Elliott:
| Criterio | Diagonale finale | Diagonale iniziale |
|---|---|---|
| Posizione | Onda 5 o onda C | Onda 1 o onda A |
| Struttura delle sotto-onde | 3-3-3-3-3 | 5-3-5-3-5 o 3-3-3-3-3 |
| Significato di mercato | Fine, esaurimento del trend | Continuazione del trend principale |
| Sovrapposizione onde 1-4 | Sì | Sì |
| Forma dei confini | Cuneo convergente (raramente divergente) | Cuneo convergente (raramente divergente) |
| Frequenza | Più comune | Più rara |
| Rischio di confusione | Con un impulso con onda 5 estesa | Con una sequenza ripetuta di onde 1-2 |
| Throw-over | Di solito si verifica | Può verificarsi o meno |
Variante diagonale in espansione
Sia la diagonale finale sia la diagonale iniziale possono comparire in forma espansa, cioè le due linee di confine divergono invece di convergere come nella forma comune.
Questa variante è molto rara nella pratica, e i casi registrati mostrano un'affidabilità analitica nettamente inferiore, perché di solito è accompagnata da un'onda tre insolitamente corta o da una scala del pattern più grande del normale. I trader dovrebbero dare priorità alla forma convergente nel conteggio delle onde, e prendere in considerazione la forma espansa solo quando ogni altra possibilità non si adatta.
Figura 11: Il pattern diagonale in espansione presenta 2 trendline divergenti
FAQ — Domande frequenti sulle onde diagonali
Una diagonale finale si verifica sempre nell'onda 5?
Non del tutto. La diagonale finale compare principalmente nell'onda cinque di una sequenza impulsiva, ma esiste comunque una piccola percentuale che compare nell'onda C di una struttura A-B-C, o nell'onda C finale in un double three o triple three. Qualunque sia la posizione, il punto comune è che segnala sempre la fine di una struttura d'onda più ampia.
La diagonale iniziale è comune?
No. Si tratta di una variante rara, riconosciuta dai ricercatori di Elliott molto più tardi rispetto alla diagonale finale. A causa di questa rarità, la maggior parte del materiale e persino i trader pratici di solito concentrano l'attenzione sulla diagonale finale, rendendo la diagonale iniziale facile da trascurare o da conteggiare erroneamente come una sequenza ripetuta di onde 1-2.
Una diagonale può essere troncata?
Sì, ma estremamente raramente. Elliott ha osservato che una diagonale a volte termina con un troncamento, cioè la sotto-onda cinque non supera il massimo della sotto-onda tre. Tuttavia, la differenza nei casi troncati di una diagonale è di solito molto piccola, quasi mancando solo di un'ampiezza minima rispetto al massimo dell'onda tre.
In che cosa una diagonale differisce da un triangolo (triangolo correttivo)?
I due pattern si confondono facilmente perché entrambi presentano sul grafico una forma triangolare che si restringe. La differenza sta nella loro natura: una diagonale è un'onda motrice, che si muove nella stessa direzione del trend principale e presenta sempre la sovrapposizione tra le onde 1-4. Un triangolo è un'onda correttiva, che di solito si muove lateralmente e compare nella posizione dell'onda quattro, dell'onda B o dell'onda X, e non porta il significato di spingere il prezzo lungo il trend principale come una diagonale.
Bisogna entrare in posizione immediatamente dopo aver individuato una diagonale finale?
No. Il conteggio delle onde quando una diagonale non è ancora completata è molto soggetto a errori, perché la struttura 3-3-3-3-3 può essere scambiata per molti altri pattern correttivi ancora in corso. Un approccio più sicuro è attendere la conferma del throw-over, e solo allora prendere in considerazione una posizione nella direzione dell'inversione attesa.
Valuta questo articolo
Smetti di disegnare la struttura a mano
Questo è JUKA in diretta su BTC 4H: ogni swing, BOS, CHoCH, IDM e l'equilibrio premium/discount etichettati automaticamente, in tempo reale.
Nessun break perso. Nessun rumore etichettato male. Nessuna ora passata a disegnare a mano. Il codice sorgente completo di Trading Hub 3.0 (Pine Script v5): tuo per sempre, $99 una tantum. Oppure $50/year per l'accesso invite-only su TradingView.
Ottieni il codice sorgente JUKA — $99 Prova JUKA su TradingView — $50/year