Wyckoff · 2025-04-03

7 أنماط تجميع Wyckoff الشائعة (مع المخططات)

كما تعلمنا في بنية التجميع، لامتصاص العرض ودفع السعر إلى الأعلى بنجاح، يحتاج CO إلى ضمان أن يسير السعر إلى الأعلى على طول مسار المقاومة الأقل.

أدرك Wyckoff أن طريقة CO للقيام بذلك هي إنشاء أفعال تحث الجمهور على بيع بضاعتهم أو تجعلهم يضربون وقف خسائر مراكز شرائهم.

لبنية التجميع أشكال وتنويعات مختلفة كثيرة؛ وستلخص هذه المقالة للقراء الأنماط الشائعة.

بنية نمط التجميع في Wyckoff

مراجعة موجزة لمراحل وأحداث بنية التجميع:

المرحلة A: إيقاف الاتجاه الهابط السابق

• حدث تشبع بيعي SC يدعمه CO، مما يجعل السعر يرتد إلى مستوى AR.
• ارسم نطاق TR المكون من خطين متوازيين عبر SC وAR.
• بعد CHoB الثالث عند ST، يتغير السعر إلى جانبي، ويتناقص الحجم تدريجيًا.

المرحلة B: تكوين السبب

• يختبر السعر باستمرار الحافة العليا (UA) والحافة السفلى (ST).
• يمتص CO معظم العرض، ويتناقص الحجم تدريجيًا قرب النهاية.
• عادة ما تتطور المرحلة B الأطول؛ وإذا كانت المرحلة B قصيرة فهذه علامة على التسرع.

المرحلة C: الاختبار (أو الهزة)

• يهز CO العرض المتبقي بدفع السعر أسفل الدعم (Spring أو LPS) للاختبار.
• لا يلزم أن يلامس حدث الهزة خط الدعم بالضرورة.
• إذا لم يستطع CO هز العرض (الحجم ما زال كبيرًا)، فسيطيل CO عملية الامتصاص أو يستسلم، تاركًا السعر يتحول إلى إعادة توزيع.

المرحلة D: اتجاه صاعد داخل TR

• بعد هزة ناجحة، يرتفع السعر بسرعة، مخترقًا الخور (SOS)، ثم يتراجع للاختبار (BU).
• ينبغي أن يظل السعر فوق البنية ولا يعود فورًا؛ وإلا سيصبح UTAD هابطًا.
• تشمل نقاط الدخول LPS وBU بحجم صغير.

المرحلة E: اتجاه صاعد خارج TR

• يسير السعر داخل قناة سعر صاعدة بقمم أعلى تدريجيًا (SOS) وقيعان (LPS).
• نقاط الدخول المناسبة هي LPS بحجم متناقص.
• نقطة جني الأرباح النهائية هي عندما يحدث تشبع شرائي أو يصل السعر إلى هدف PnF.

أنماط التجميع وتنويعاتها

بنى التجميع مع Spring ودون Spring المذكورة في الجزء السابق سهلة التمييز إلى حد ما. لكن السوق لا يخلق دائمًا نمطًا كما نتوقع.

إلى جانب الحالات "النظرية"، لدى Wyckoff بعض الأشكال الأخرى.

معظم أشكال التجميع المختلفة هي حالات لا يقع فيها السعر بدقة داخل TR عادية.

دراسة التنويعات ليست ضرورية لأنها صعبة الاكتشاف جدًا.

سيكون من الخطأ جدًا حفظ الأنماط آليًا، لكن إذا كان لديك وقت، شغّل سجل المخططات وراجع كل بنى التجميع للتدرب.

عند مواجهة بنية لا تتبع نطاقًا تداوليًا عاديًا، يمكننا أن نشك ونطبق تنويعًا لتوقع مرحلة C محتملة بناءً على قوانين Wyckoff الثلاثة.

التجميع النوع 1: مع Spring

الشكل 1: بنية تجميع مع Spring

هذا شكل شائع وسهل التمييز من نمط التجميع ويُسمى التجميع بفعل Spring. الخصائص:

• راجع علامات تمييز التجميع المعتادة في الجزء 4.
• سندرس بعمق أكبر كيفية تمييز بنى التجميع في الأجزاء القادمة.

مثال على بنية تجميع مع Spring على زوج ADA/USDT:

الشكل 2: بنية تجميع مع Spring في عملة ADA

1. يتناقص الحجم تدريجيًا في النصف الأول من TR، ثم يزداد تدريجيًا قرب النهاية. وهذه هي خاصية الحجم الشائعة في هذا النوع من البنية.
2. عند ST الثاني في المرحلة B، يوجد دعم طلب قوي (محاط بدائرة زرقاء). ويُخلَط بسهولة بين هذا الموضع وSpring. لكن بعد ارتفاع السعر نرى أن السبريد يتناقص تدريجيًا والحجم صغير، مما يُظهر أن المشترين غير مهتمين بمواصلة الشراء.
3. بعد ذلك ينخفض السعر بشدة بحجم عالٍ، مما يُظهر نية CO في البيع بنشاط لتفعيل كل وقف خسائر المشترين داخل TR.
4. يُخلَط بسهولة بين هذا الموضع وSOW لبنية توزيع، لكن هذا Spring لأنه بعد ذلك مباشرة يعود السعر إلى TR وتُظهر مرحلة اختبار Spring بحجم صغير أن البائعين ضعفوا.
5. يرتفع السعر، متجاوزًا الخور بشموع صاعدة قوية. وموقع فتح المركز هو إعادة اختبار الخور بحجم متناقص (LPS).

التجميع النوع 2: دون Spring

الشكل 3: بنية تجميع مع LPS

وهو أيضًا شكل شائع من بنية التجميع. الخصائص:

• خاصية حجم التداول مشابهة للنوع 1.
• بناء المرحلة C ليس فيه Spring؛ فالسعر لا ينخفض ليلمس الحافة السفلى لأن العرض قد نضب.

مثال على امتصاص العرض في سهم WDC دون Spring:

الشكل 4: بنية تجميع دون Spring في سهم WDC

1. حجم التداول عند PS مرتفع لكنه يتناقص عند SC وST، مما يُظهر أن البائعين مستنفدون.
2. تُظهر هذه البنية المشترين وهم يمتصون العرض عند مستوى سعري أدنى من PS عندما يقع السعر أسفل PS لفترة من الزمن بحجم متناقص تدريجيًا، ثم يرتفع فجأة بشمعة قوية.
3. يرتفع السعر لاختبار الحافة العليا لـ TR بشموع صاعدة قوية مع حجم متزايد عالٍ، مما يُظهر سيطرة المشترين.
4. اكتشف LPS محتملًا في المرحلة C عندما تكون لموجة الهبوط حجم متناقص تدريجيًا. وهذه النقطة LPS لها أيضًا سعر أدنى من PS، حيث امتص CO العرض مسبقًا، مما يقترح أن هذا اختبار للعرض.
5. يمكننا رسم خط الخور هنا بعد أن يرتفع السعر من LPS المحتمل بحجم متزايد عالٍ. ونقطة الدخول هي بعد شمعة صاعدة قوية بسعر إغلاق قريب من الحافة العليا.

يُظهر المثال أعلاه أهمية PS. فاكتشاف أن CO يريد الامتصاص أسفل مستوى سعر PS مهم جدًا لتحديد الانحياز.

بعد ذلك سندرس أنماط تجميع أخرى لأغراض مرجعية.

قد يكون سبب التنويعات عوامل إخبارية أو سوء تقدير CO للعرض المحتمل، مما يجعل الامتصاص لا يحدث كما هو متوقع ويضطر السعر إلى البحث عن مناطق TR محلية بدلًا من الامتصاص عند TR الرئيسية.

التنويع النوع 1: نمط الرأس والكتفين المعكوس

الشكل 5: نمط تجميع الرأس والكتفين

هذا هو نمط انعكاس الرأس والكتفين المألوف. واعتمادًا على طول ST في المرحلة B، هناك بعض الأسماء الأخرى مثل نمط الكوب والمقبض، والكأس المقدسة، … الخصائص:

• يضعف السعر مباشرة من المرحلة A عندما لا يوجد طلب، مما يجعل المرحلة B تنخفض أعمق من المعتاد.
• تُرسَم الحافة السفلى لـ TR عبر أدنى نقطة في البنية بدلًا من SC.
• يقع ST في المرحلة B في بنية محلية أسفل خط الدعم المرسوم من SC.
• قد يكون LPS في المرحلة C هزة للبنية المحلية أعلاه.

مثال على زوج NZD/USD بنمط تجميع رأس وكتفين معكوس:

الشكل 6: نمط تجميع رأس وكتفين معكوس على زوج NZD/USD

1. لا يحترم السعر TR الذي أنشأه SC وAR بل ينخفض بشدة، مخترقًا الحافة السفلى إلى المرحلة B، ثم يشكل بنية تجميع محلية بحجم يتناقص تدريجيًا قرب النهاية (LPS محلي بحجم منخفض).
2. يخترق السعر TR المحلي ويرتفع لإعادة اختبار الحافة العليا ST، ثم ينخفض لخلق مرحلة هزة عبر حد مرسوم من SC، مما يُظهر أن هذا LPS محتمل.
3. عند LPS المحتمل، ينخفض الحجم بشدة، مما يثبت أن العرض قد نضب؛ وتظهر شمعة صاعدة قوية بحجم متزايد عالٍ، مما يقترح فتح مركز شراء.

التنويع النوع 2: نمط الضعف المستمر

الشكل 7: بنية تجميع في نمط وتد هابط

يُسمى هذا النمط نطاق تداول الضعف المستمر أو نمط الوتد الهابط. الخصائص:

• يُظهر النمط ضعفًا مستمرًا للطلب حيث يُضغَط السعر في وتد هابط.
• يُنشَأ CHoB الثالث بعد أن ينخفض السعر بشدة عبر SC ولا يستطيع السعر العودة إلى الحافة العليا، مما يجعل رسم TR بالطريقة المعتادة مستحيلًا.
• يحدث الامتصاص داخل الوتد.
• يظهر الطلب بعد اختراق خارج الوتد، مما يدفع السعر بسرعة إلى الأعلى نحو الحافة العليا.

مثال على بنية تجميع في نمط خطين متقاربين على مؤشر SP500:

الشكل 8: بنية تجميع في نمط وتد هابط على SP500

1. يسير السعر داخل وتد هابط أنشأه خطان متقاربان يشملان: خط طلب معكوس وخط عرض أمامي.
2. يُضغَط السعر في الوتد، مع حجم أحمر يشكل الأغلبية. وفي نهاية الوتد وعندما يخترق إلى الأعلى خارج الوتد، عندها فقط يظهر الحجم الأخضر.
3. تُنشَأ LPS بحجم صغير مما يُظهر غياب العرض.
4. يعمل خط VWAP كخط دعم عند مواقع LPS، مما يقترح فتح مركز شراء (سيُذكَر مؤشر VWAP في أجزاء لاحقة).

التنويع النوع 3: الامتصاص المتقدم

الشكل 9: بنية تجميع في نمط امتصاص متقدم

لهذا النمط اسم مزخرف إلى حد ما: نمط الامتصاص المتقدم (الامتصاص عند نطاق تداول بمستوى أعلى). ويمكن اعتبار هذا نمط قاع مزدوج — نمط انعكاس مألوف.

الخصائص:

• ما زال السعر يحترم TR المرسوم من SC وAR؛ لكن الطلب يُظهر قوة تدفع UA أعلى من المعتاد.
• عند UA قد تكون هناك بنية توزيع محلية صغيرة.
• يعود السعر من UA إلى TR لامتصاص كل العرض هنا دون الوصول إلى الحافة السفلى.

مثال على نمط تجميع امتصاص متقدم على زوج NZD/USD:

الشكل 10: بنية تجميع امتصاص متقدم NZD/USD

1. نرى الحجم من SC إلى ST يزداد، مما يُظهر أن العرض ما زال وفيرًا. لكن بعد ذلك لا يواصل السعر الانخفاض بل يرتفع إلى الحافة العليا، مما يُظهر أن الحجم عند ST هو في الغالب الطلب الخفي لـ CO الذي امتص كل العرض هناك.
2. في قمة البنية المحلية في منطقة UA، يظهر تقصير الدفع ويتناقص حجم الطلب تدريجيًا، مما يشير إلى توقف السعر عن الارتفاع (قانون الجهد مقابل النتيجة).
3. ينخفض السعر عائدًا إلى TR بحجم عالٍ، ثم يتناقص تدريجيًا لكنه لا يلمس الحافة السفلى.
4. هنا، لا يخترق السعر منطقة VAL الخاصة بـ Volume Profile بل يعود أدراجه.
5. حدد أن هذا LPS محتمل في المرحلة C لأن السعر يرتفع مجددًا بحجم متزايد، مخترقًا POC الخاصة بـ Volume Profile.
6. نقطة الدخول الآمنة هي LPS بعد شمعة صاعدة قوية.

التنويع النوع 4: التجميع مع القوة

الشكل 11: بنية تجميع بقوة بارزة

هذا هو نمط نطاق التداول ذي القوة الإضافية؛ يقع السعر في قناة سعر صاعدة (أو علم صاعد)، أقوى حتى من نمط الامتصاص المتقدم. الخصائص:

• بعد مرحلة انخفاض حاد وفتيل شمعة طويل عند SC، يتعافى السعر ويرتفع مكونًا قممًا أعلى وقيعانًا أعلى.
• تتشكل قناة سعر صاعدة مباشرة من البداية.
• يحدث الامتصاص في منطقة التقاطع بين قناة السعر وTR.

مثال على بنية تجميع تُظهر القوة في XAU/USD:

الشكل 12: بنية تجميع بقوة XAU/USD

1. بعد وجود طلب قوي يدعم السعر عند SC، يسير سعر الذهب داخل قناة سعر صاعدة بدلًا من نطاق جانبي، مما يُظهر أن المشترين مسيطرون.
2. تُحدَّد قناة السعر الصاعدة من النقاط الثلاث SC، وST، وAR.
3. في اللحظة التي يدخل فيها السعر من UA عائدًا إلى TR ويلمس خط الطلب، هذه هي منطقة التقاطع بين TR وقناة السعر. وبملاحظة أن الحجم يتناقص في هذه المنطقة، فقد يكون LPS محتملًا في المرحلة C.
4. عند LPS، يوجد أيضًا التقاء بين POC الخاصة بـ Volume Profile وخط الطلب. ويمكننا رسم الخور هنا.
5. ترتفع شمعة صاعدة قوية بعد ذلك فوق POC بحجم عالٍ؛ لكن السعر يتوقف عند خط الحافة العليا لـ TR، مما يجعل المستثمرين مترددين ولا يجرؤون على إدخال أمر.
6. نقطة الدخول المناسبة هي LPS الثاني عندما يعود السعر لاختبار الحافة العليا بحجم منخفض.

التنويع النوع 5: نمط القاع المستدير

الشكل 13: بنية تجميع قاع مستدير

يُسمى هذا النمط أيضًا شكل U، أو الصحن، أو نمط القرص المستدير، أو نمط القاع المستدير…

الخصائص مشابهة لشكل الرأس والكتفين المعكوس أو الضعف المستمر، لكن امتصاص العرض يحدث أساسًا في البنية المحلية أسفل TR الرئيسية.

لا يُصادَف هذا التنويع كثيرًا ويُخلَط بسهولة مع الرأس والكتفين المعكوس.

مثال على نمط تجميع قاع مستدير على زوج XAU/USD:

الشكل 14: تنويع قاع مستدير XAU/USD

• لا يحافظ السعر على TR بل ينخفض لإنشاء TR محلي أسفله بحجم متزايد تدريجيًا مما يُظهر أن العرض مهيمن.
• لكن الحجم يتناقص تدريجيًا قرب نهاية المرحلة B، مما يُظهر علامات على أن امتصاص العرض يحدث في البنية المحلية.
• المرحلة C المحتملة لها اختبار LPS بحجم عالٍ، يليه اختبار بحجم منخفض مما يُظهر نضوب العرض. ويمكننا فتح مركز عند مرحلة الاختبار هذه.
• خط SMA50 هو أيضًا خط دعم عند LPS؛ ويدفع السعر عائدًا إلى TR الرئيسية بسرعة، مما يجعل أولئك الذين لم يفتحوا مركزًا بعد يفوّتون الأمر.

إلى جانب الأشكال أعلاه، لدينا أيضًا تنويعات نطاق تداول قطري ستُدرس بشكل منفصل في أجزاء لاحقة.

ملاحظة: لا تحاول وضع علامات على كل أحداث ومراحل التنويعات. بدلًا من ذلك، ابحث عن مرحلة C محتملة وراقب حركة السعر لتكون مرنًا في تحديد الانحياز.

التنويعات هي في الأساس انضمام بنى TR عادية معًا. ويمكننا تمامًا تحليل كل بنية محلية على حدة إذا لم نتعرف على الشكل الذي يتطور.

5/5 - (3 أصوات)

توقّف عن رسم البنية يدويًا

هذا هو JUKA مباشرة على BTC 4H — كل قمة وقاع، وBOS، وCHoCH، وIDM، وتوازن بريميوم/ديسكاونت موسوم تلقائيًا وفي الوقت الفعلي.

لا اختراقات ضائعة. لا ضوضاء موسومة خطأ. لا ساعات من الرسم اليدوي. كود المصدر الكامل لـ Trading Hub 3.0 (Pine Script v5) — ملكك للأبد، 99 دولار دفعة واحدة. أو 50 دولار في السنة للوصول عبر الدعوة فقط على TradingView.

جرّب مجانًا لمدة 3 أيام — تواصل معنا على Telegram